Le Prêt B+ : quelles caractéristiques et quel rendement brut annuel équivalent ?

Le Prêt B+ : quelles caractéristiques et quel rendement brut annuel équivalent ?

Depuis maintenant presque un an, Look&Fin propose des prêts assortis d’une garantie publique, appelés Prêts B+. Ce produit est le résultat des dispositifs mis en place par chacune des 3 principales régions belges afin de drainer l’épargne des particuliers vers les PME de leur région. 

Quel rendement annuel sur mes prêts B+? 

Le rendement annuel des prêts B+ est le résultat de 2 composantes - un taux d’intérêt annuel et une réduction d’impôt. Il est présenté sous l’appellation Taux brut annuel équivalent.  De quoi s’agit-il exactement et comment est-il calculé?

Le Taux brut annuel équivalent, c’est le taux d’intérêt brut que tout autre placement qui génère des revenus soumis au précompte mobilier de 30% (action, obligation, prêt,...) devrait afficher pour offrir le même rendement net que le prêt B présenté.

Pourquoi cette comparaison? Car la principale particularité des prêts B+ est que l’essentiel du rendement qu’ils génèrent (celui provenant de la réduction d’impôt) est net d’impôt (il ne subit aucun précompte mobilier ni aucune autre taxe contrairement à la grande majorité des placements financiers traditionnels).

Voici un exemple chiffré : une PME emprunte 100.000 € sous la forme d’un Prêt B+. Les prêteurs bénéficient ainsi d’un taux d’intérêt brut de 1,75% /an complété d’une réduction d’impôt de 4% /an sur le montant prêté soit un rendement net total (après impôt) de 5,23% /an (1,75% taxé à 30% - soit 1,23% net + 4% net). Pour obtenir ce même rendement net de 5,23% /an, le prêteur devrait investir dans un placement offrant un rendement brut (avant précompte mobilier) de 7,5% /an. Le Taux brut annuel équivalent s’élève donc à 7,5%.

Cet exemple théorique ne tient toutefois pas compte du moment de l’année où le prêt est consenti ce qui peut avoir un impact sur le calcul du crédit d’impôt et du rendement qui en découlera.

Les 3 avantages des prêts B+ 

Dans le cadre des prêts B+, les particuliers qui prêtent leur épargne à des PME bénéficient :

1. d'une garantie publique sur 30% de leur capital

2. d'un taux d’intérêt annuel fixe

3. d'une réduction d’impôt (crédit d’impôt)

1. Une garantie publique 

En cas de défaut de l'emprunteur, à savoir la PME à laquelle il a prêté des fonds, le prêteur sera indemnisé à hauteur de 30% (à Bruxelles Capitale, en Wallonie et depuis 2022 en Flandre également) de son capital restant dû.

2. Un taux d’intérêt annuel fixe 

Pour les prêts B+, le taux d’intérêt dû par l’emprunteur est encadré par la loi et s’élève entre 0,9% et 1,75% l’an. La raison de cette limite? Rendre le coût d’emprunt très attractif pour les PME qui bénéficient de cette mesure. 

3. Une réduction d’impôt 

Afin de renforcer l'attractivité des prêts B+ auprès des particuliers, les régions offrent un rendement complémentaire sous la forme d’une réduction de leurs impôts. Si le bénéficiaire de cette réduction n’est redevable d’aucun impôt, cet avantage fiscal lui est alors directement payé. 

• Pour les résidents wallons, cette réduction d’impôt s’élève à 4% par an du montant prêté.

• Pour les résidents bruxellois, cette réduction d’impôt s’élève durant les 3 premières années du prêt à 4% par an du montant prêté (et à 2,5% /an pour les années suivantes).

• Pour les résidents flamands, cette réduction d’impôt s’élève à 2,5% par an du montant prêté.

Comment percevoir ma réduction d’impôt? 

La plateforme de crowdlending et de crowdfunding immobilier Look&Fin accompagne le prêteur à chaque étape, de l'enregistrement de son prêt auprès de la région concernée jusqu’au calcul des informations à déclarer afin de bénéficier de la réduction d’impôt.