Beleggen - Let op voor de kosten!

Beleggen - Let op voor de kosten!

Een maand geleden werd ons beleggingsproduct Secured A+ door de website geldexpert.be gerangschikt op nummer 1 onder de veilige beleggingen. Uit het onderzoek bleek dat dit product met 100% kapitaaldekking eruit springt met een rendement van ongeveer 5% per jaar, wat hoger is dan de staatsobligaties, spaarrekeningen en de beste termijnrekeningen die door andere financiële spelers worden aangeboden.

Maar hoe zit het met de beleggingskosten? De meeste financiële instellingen brengen hun beleggende klanten allerlei kosten in rekening die al snel boven de 1% per jaar kunnen uitkomen, wat een impact heeft op de algehele winstgevendheid van een portefeuille. 

Kosten op uw beleggingen

We staan er niet vaak bij stil, maar banken brengen kosten in rekening op onze beleggingen. Deze variëren volgens verschillende parameters, zoals de aard van de onderliggende waarde, het belegde bedrag, de beleggingshorizon en de financiële instelling die het product in kwestie op de markt brengt. Over het algemeen kunnen deze kosten als volgt worden onderverdeeld:

• Instapkosten: 2 tot 3%, voornamelijk aangerekend door de grote banken en verzekeringsmaatschappijen. 

• Uitstapkosten: in België zijn er over het algemeen geen uitstapkosten wanneer een fonds wordt verkocht. Er zijn enkele uitzonderingen, bijvoorbeeld:

  • De verkoop vóór de vervaldag van een fonds met een vaste looptijd (over het algemeen een vergoeding van 1%);

  • De verkoop van tak 23-verzekeringsfondsen (kosten die van jaar tot jaar dalen en over het algemeen na vijf jaar tot 0 worden teruggebracht: 5% in het eerste jaar, 4% in het tweede, enz.);

  • Forfaitaire uitstapkosten van € 9,75 per fonds.

• Wisselkosten: voor een fonds dat niet in euro is genoteerd, moeten er wisselkosten betaald worden die gemakkelijk kunnen oplopen tot 0,5 tot 1%.

• Bewaarloon: ongeveer 0,242% per jaar

• Lopende kosten: het bedrag hangt af van de onderliggende waarde:
  - Aandelenfondsen: gemiddeld 1,71%/ jaar
  - Obligatiefondsen: gemiddeld 1,12%/ jaar
  - Gemengde fondsen: gemiddeld 1,58%/ jaar.

Al deze kosten tellen al gauw op. Conclusie: voor een gemengd fonds in euro waarop wordt ingetekend bij een van de grote Belgische banken, bedragen de instapkosten 2% tot 3% plus 1,82% per jaar (0,242% bewaarloon en 1,58% lopende kosten). 

Hoe zit dat bij Look&Fin? Vergelijking van het Secured A+ product en een termijnrekening 

Bij wijze van voorbeeld hebben we ons Secured A+ product vergeleken met een termijnrekening op 24 maanden bij een van de grootste banken van België:

• Risico: identiek. Het Secured A+ product is 100% verzekerd door kredietverzekeraar Atradius, die een uitstekende rating van Moody's A1 heeft, wat overeenkomt met dezelfde score als de Belgische bank die de termijnrekening garandeert.

• Bruto jaarlijks rendement: 5% voor het Secured A+ product tegenover 3,3% voor de termijnrekening.

• Kosten: de termijnrekening brengt kosten tussen 0,75% en 1,25% per jaar met zich mee. Het Secured A+ product is 100% gratis.

Conclusie: de termijnrekening biedt een rendement na aftrek van de kosten tussen 2,05% en 2,55% per jaar, in vergelijking met 5% voor het Secured A+ product.